有个朋友曾调侃：财务首先是技术，其次是艺术，更高是魔术，终极是妖术。
被我大呼知音，从此引为经典。
作为半路出家的“砖家”，我自谦也就是魔术级别，就能帮企业糊弄糊弄搞定几个小目标的融资而已；贾会计那才是高人，妖术都不足以概括其为梦想窒息的恢弘气势和不屈不饶永远坚持“下周回国”的执着信念。
但是呢，话又说回来，财务三张表，其实是个很严谨的数据勾稽体系。只要是有水分，终归是能从上百个科目和指标里，抽丝剥茧找出异常，由此顺藤摸瓜、寻根究底，直至发现问题。
但财报的水分，看着纷繁复杂，其实套路不新鲜，玩来玩去就那么几招。
首先要清楚财报编制的目的，正所谓目的决定方式、决定结果。
就我接触到的这些要融资、想上市的公司来说，财报的意义就是服务于投资人和交易所的需要。
投资人和交易所要的是什么？不就是要收入、利润多多吗？然后还得经营性现金流好看。
所以财报的数据就是要年年业绩大丰收、还节节攀升。
但业务哪有这么简单，特别这几年，整体经济形势这么严峻，别说增长了，能维持原状不后退就算不错了。
但挡不住这么多的公司嗷嗷待哺，特别是业务不给力，更加需要融资的输血。不然别说后面上市，眼下的生存都是问题。
怎么办？财报注水显然是最简单的方式，没有之一。
注水的招数就是三板斧：增加收入、减少成本、再加上高阶版的调整支出的属性从而增加经营性现金流净额。
首先来看增加收入。
增加收入最快的也是成本最低的方式就是提前确认收入。这就要求有足够多的合同，在还没有完成合同交付的时候就提前视同完成验收把收入给确认了。
这就相当于寅吃卯粮，透支未来业绩。这还算是比较轻的注水，毕竟合同都是真实的，当然，这也属于财务造假，在IPO审核时，这是审核重点。
如果没那么多合同怎么办。那就只能凭空造出来了：找公司签个大额合同，这个公司首选当然是现有客户，谈个条件，不过国企一般不能这么干，民企相对空间大些；实在不行就只能找新公司签。
为什么是大额？不能是找多个公司签多份小额合同吗？这样浑水摸鱼也不引入注意啊。
只能说理想是丰满的，现实是骨感的。但哪有那么多公司愿意配合呢？关键这些公司还不能是规模太小的公司——跟皮包公司哪能有那么多的业务往来？所以能找到这样愿意配合的，肯定是干脆签个大的。小额对于业绩提升有限，没那必要。
最“合适”的是找到一个也有做业绩需求的公司，大家互相做收入，然后买到的东西不计入成本（避免拉低利润），都放到存货或者是无形资产/固定资产里。
当然这么直白的互签合同太粗暴，那么就中间找个公司过一下：跟a签销售合同，跟b签采购合同——b跟a没有直接关联关系就行；再隐蔽点，还可以把b化整为零，弄一堆的b1、b2、b3…出来，只要能找到。
这样增加的收入都是纯利润，惊不惊喜？意不意外？开不开心？
前阵子有个热门赛道的公司发通稿说融到了好几个小目标，那里面至少有上千万的收入——也可以基本理解为纯利润——就是这么来的。
然后是做高利润。刚才虚构收入的同时虚构利润当然是最彻底的一招。但更平常的做高利润的方法还有很多，最常见的就是确认了收入，却不同步确认成本，而把大部分的成本留在了存货，甚至预付账款里。这个招数太经典了。
费用一般都得确认在当年，但也可以进行各种调整，专业术语叫做“资本化”。
比如明明买的是生产资料，却不计入费用或者成本，却计入到无形资产或者是固定资产里面，这样就不用在当年一次性确认费用/成本，可以在往后五年、十年甚至更长时间去分摊。
当然，费用还可以推迟支付，这样就可以推迟确认，免得影响当年利润。
这几套组合拳下来，收入、利润的数字当然就能变得靓丽可人了。再高端一点的玩法，就是把经营性现金流也给粉饰一番。
毕竟很多投资机构还会看看企业的业务是不是能实现自我造血。这经常被视为业务健康程度的重要指示标。
其实增加利润的套路里，“资本化”就已经把经营性现金流给美化了：直接经营性支出变成了投资支出，当然经营性现金流的净额就增大了。这个套路还没那么常见，能熟练运用这个套路的，主要是上市公司，毕竟一分钱一分货，出的价高，才会有高水平的人去处理嘛。
另外一个经典套路就是把借款变成经营性收入。比如明明是老板从外面借钱给公司应急（或者就是老板自己的钱倒一下手），本来这个钱应该计入融资现金流，但却通过签个合同，这个钱就可以包装成经营收入计入到了经营性现金流。
这样更是一石三鸟：既增加了收入也增加了利润同时还增加了经营性现金流。简直完美啊！
看上去是不是一点毛病都没有？而且还这么简单？各位老板是不是有点蠢蠢欲动了？
这个就是看破不说破。在有点经验的审计人员眼里，这些都是小把戏。一戳就破。就看要不要戳破了。
从哪里戳破？怎么戳破？请听下回分解。
