? 一、会议定位与核心目标
核心目标：复盘结果→定位根因→明确行动→追踪闭环 关键原则：口径统一、结论先行、原因可控、动作闭环 参会人：总经理、财务/投研/市场/渠道/风控负责人、各业务线负责人
? 二、会前准备（决定70%效果）
1. 数据准备（统一口径、提前3天发）
财务核心：收入（管理费/托管费/销售服务费）、利润、成本、现金流、人均效能 业务核心：规模（总/非货/新发/存量）、份额变动、申赎、渠道占比、客户结构 投研核心：业绩排名、回撤、夏普、规模与业绩匹配度、产品结构 市场/渠道：新发募集、保有量、渠道合作、营销ROI 风控合规：合规事件、监管处罚、风险指标、舆情 对标：同比/环比/预算达成率/行业均值/市场占有率变动/头部公司对标
2. 议题聚焦（少而精，3-5个）
必选：上期行动追踪（红黄绿灯通报）、核心KPI复盘、重大差异根因（超预算偏差5%或环比异常波动） 可选：新发/持营策略复盘与优化、渠道突破（如某渠道代销放量分析）、投研协同（业绩与规模联动）、成本优化、特定风险应对（如赎回潮，监管新政）
3. 材料要求
结论先行：每页先给1句话结论（黑体加粗） 数据：数据图表清晰标注差异（红绿箭头） 分析：差异>5%必须拆解到业务动作（如：某基金赎回增加因业绩下滑+渠道激励不足） 附行动建议：每个问题带初步方案
⏱️ 三、会中流程（月度1.5h/季度3h）
1. 开场（5min）
主持人（通常为财务负责人或总办）明确目标、议程、时间分配 重申规则：不跑题、不扯皮、不打断、结论先行 通报上期行动完成率（红黄绿三色：绿色=完成，黄色=延期，红=未启动）
2. 经营总览（15-20min）
财务负责人：核心指标全景（收入、利润、规模、ROE等）+一句话结论（绿/黄/红） 业务负责人：规模、收入、利润、结构总览 一句话结论模板：“XX月规模XX亿，同比+X%、环比-X%，低于预算X%，主因新发不及预期+存量赎回”
3. 业务拆解与根因分析（40-60min）
投研线：业绩归因（选股选券/择时/行业）、规模与业绩匹配度、产品策略及布局建议 市场/渠道：新发募集拆解（渠道/客群/营销）、存量持营效果、客户流失分析、渠道贡献排名 运营/风控：申赎效率、合规风险事件、成本控制亮点/问题 根因工具：5Why、鱼骨图，只讲可控原因，不找借口
4. 专题研讨（30-40min）
分组/跨部门讨论：原因+对策+资源需求 输出：优先级排序、可落地方案 工具：头脑风暴法+投票法选出关键对策；力场分析（推动力vs阻碍力）
5. 决策与行动闭环（20-30min）
总经理拍板：确定行动项、优先级、资源 当场输出《行动清单》：问题+措施+负责人+截止日+验收标准 明确下次会议追踪口径（如“按周报送进度”等）
6. 总结（5min）
主持人复述核心结论、关键行动、责任到人 明确下次会议时间与重点议题
✅ 四、会后落地（避免“会而不议、议而不决”）
24h内发纪要：只附《行动清单》+核心结论（一句话版），不发长篇数据报告 纪要经总经理确认后发所有参会人及执行团队 建立追踪表：明确问题、行动措施、负责人、截止日、交付物及验收标准，每周/每双周更新进度，红黄绿预警 下次会议开场先复盘上期行动完成率，完成差的需说明原因及补救措施
? 五、公募特色要点
规模是生命线：重点盯非货规模、存量保有、新发募集、申赎结构 投研是核心：业绩与规模联动（业绩排名变化是否带来申赎波动等）、产品策略与市场匹配（风格漂移、主题热度、规模容量等） 渠道为王：直销/银行/券商/互联网渠道占比及变化；合作深度（重点渠道入池数量、首发档期、持续营销配合度等）；保有量贡献（核心机构/渠道保有量、类型变动及原因） 合规风控一票否决：监管政策前置解读；合规事件零容忍，必须在问题萌芽阶段预警；舆情风险监测纳入常规议题
? 六、常见坑与避坑
附件：公募基金公司经营分析会指南PPT模板（含核心指标页、差异分析页、行动清单页等）
