下半年的第一个交易日，堪称“老登股的春节”
简单看下行情。
板块上，养殖板块集体爆发，新希望、傲农生物、湘佳股份、益生股份等多股涨停；大金融板块走强，证券、保险方向领涨，华安证券、天风证券、国盛证券涨停；
创新药板块持续走强，汇宇制药、宣泰医药20cm涨停；
机器人概念表现活跃，拓斯达20CM涨停。
下跌方面，储能概念震荡下挫，逆变器方向领跌，阳光电源跌超13%；算力硬件股回调，光纤、CPO、PCB等方向跌幅居前，快克智能跌停；半导体板块午后走低，有研新材跌停。
特别是，A股七大科技龙头—寒武纪、工业富联、海光信息、兆易创新、生益科技、亨通光电、中天科技集体调整，成为指数拖累。
出现这样的行情，一方面是市场有“高低切换”的动能，另外，现在已经进入中报季。
截至7月1日，预增超50%的公司有十几家，和一季报的表现相比，有点区别。
益生股份，养鸡的，半年净利润预增4287%—4774%；
恒逸石化，化工龙头，半年净利润预增2326%—2547%；
富祥股份，主业原料药和锂电材料，半年净利润预增2487%—3204%；
这些偏传统的行业业绩表现，是今天市场敢于涨“非AI”板块的重要动力。
那么，是不是AI业绩透支了还是不行了？
答案也未必，也有可能是在推迟发布，结合近期热门科技股纷纷提示风险，出发点是以免给市场火上浇油，控制节奏。
接下来的7月份，15日为A股中报业绩预告强制披露的截止日，上半年净利润同比上升或下降50%以上/上半年亏损/上半年实现扭亏为盈等情况需要强制披露业绩预告。
多家A股科技龙头将在7月上半月发布预告，市场将借此验证AI产业链景气度。
7月下旬，美股M7（除英伟达）均将在7月22日至7月30日集中披露最新业绩，此外还包括英特尔、希捷、ARM等。
回到行情上，在一众保守“冷落”的板块中，小万今天分享一个题材——创新药。
这两天创新药偶有表现，消息面上，医药板块迎来多重利好：
一、557个药品通过2026年基本医保药品目录初审的消息，对医药板块构成显著的事件性催化；
二、6月22日，多款创新药同日获批上市，涉及百利天恒伦康依隆妥单抗、科济药业舒瑞基奥仑赛、智翔金泰斯乐韦米单抗、礼来依仑司群等品种；
三、日前，多家中国创新药企密集达成海外授权或战略研发合作，潜在交易总金额累计接近90亿美元；
四、机构统计显示，4月1日至6月12日期间，A股和H股共计88家医药板块上市公司发起回购；累计发布增持公告215次，涉及96家医药公司。
更主要的是，医药板块真的够“便宜”。
前期经历较充分的风险释放，当前估值已回落至历史低位区间，当前创新药拥挤度仅处于12.8%分位，处于历史较低位置。
因此，创新药板块成为近期少数实现量价齐升的非AI题材，成为资金博弈高低切的方向重要之一，"科技回调→创新药走强"的板块轮动屡屡上演。
更多创新药产业链情况和产业动向，小万整理在了下图，欢迎右滑查看：
相关ETF方面，今天恒生医药ETF华夏（159892）上涨3%，其重仓股中，包含百济神州、信达生物、药明康德等行业龙头，比较完整覆盖了创新药研发、生产等关键环节。
现在，很多埋伏在传统行业的人，都在渴望着风格轮动，但是小万在这里提醒一下，高切低早晚会发生，但是“便宜不等于会涨”，
这两天看到个新闻，让人感慨。
“白酒卖出可乐价”
具体内容是，白酒行业的深度调整正在从下游渠道端向上游生产端传导。
过去，原酒被视为酒企的“金矿”和底气，高品质原酒越陈越值钱，现在彻底变天了。
在京东和阿里等拍卖平台上，近期原酒拍卖案例明显增多。据不完全统计，2026年以来，已有十多家酒企的原酒被拍卖，但大多多次流拍，拍卖成功的成交价普遍低于评估价。
今年5月，京东拍卖平台上，安徽武子古酿酒业因破产拍卖旗下原酒，历经五次流拍后，最终两单原酒低价成交，单价折合500克分别为3.9元和3.7元，与超市可乐价格相仿。
而在2025年11月，四川泸州泸禾酒业5549.55吨原酒在第13次拍卖中以1390万元成交，单价仅1.25元/斤，相较于1.1亿元的市场评估价，相当于打了一折出售。
6月24日拍卖的四川省大邑川一酒业有限公司216吨原酒，起拍价仅为1637.67元/吨，折算为500克的价格尚不足1元，同样遭遇多次流拍。
一个行业能有前景和希望的前提，是真的有客户去买单消费，再去谈增长，否则都是空中楼阁。
所以小万有个大胆的猜想，未来，传统燃油车和高度白酒，这俩传统消费品的代表，会不会将来被看做是“特种车辆”、“特种饮料”，成为小众和专门用途的品种，从中国大众消费市场隐去呢？
不一定对，欢迎大家批判。
最后，分享个“开心一点的消息”
据报道，截至2026年4月，韩国生育率连续22个月正增长，新生儿数量同比涨幅达18%。同时，2026年5月首尔住房的成交价格同比大涨8.6%。
2023年韩国总和生育率跌至0.72，全球垫底，2025年回升至0.80。
大家也知道，这两年韩国股市表现不错。
在一些社区，有网民认为，“股市持续走牛带来财富效应，会释放结婚和生育的需求，当大家钱包鼓了、有信心了，有需求的自然也敢消费了、敢生娃了”。
或许，股市上涨带来了真金白银的财富效应，资产增值逐步修复家庭资产负债表，有效缓解居民生活焦虑，改善年轻人对未来的预期。
如果股市真有这么大的作用，那么对社会信心也是个正向激励，功德一件了。
（声明：历史数据不代表未来表现，内容仅供参考不构成投资依据，部分观点来自券商研报等，不代表同花顺观点。涉及个股及ETF等不视为推荐，部分数据因时效性等原因会有出入，投资有风险，投资需谨慎。）
