海南原油、燃料油行业调研报告

走访背景：海南自贸区毗邻东盟自由贸易区，是距离国际主航线最近的深水良港，也是中国距离中东最近的石油储备基地。海南自贸区是目前我国最大的自由贸易试验区，极简审批，试验最高水平开放政策和特殊税收制度。

今年以来，海南自贸区新政持续推出，目前海南洋浦已同意成立试点保税港区，主打“自由进出”的政策大方向，未来进口原油、出口成品油和燃料油或可摆脱配额限制，将为油品企业开辟新的业务合作空间。目前海南省省内国际航行船舶保税加油许可权已下放海南省人民政府，未来将把洋浦港打造成在东南亚具有影响力的保税船用油供应基地，助力建设海南自由贸易港。围绕海南自贸区优惠新政，拜访周边炼厂和油品仓储企业

 海南地区原油市场现状

海南地区主要的原油仓储企业有2家，分别是A公司和B公司（前身，目前已归A公司统一管理），A公司拥有120万立的原油库容和12万立的成品油库容，B公司（前身）目前拥有240万立的原油库容和40万立的成品油库容。

海南地区炼厂共有2家，均为主营单位，D公司和E公司。D原油一次加工能力为950万吨/年，E公司原油一次加工能力为200万吨/年。

 海南燃料油市场现状

海南地区主要的燃料油生产厂家为海南炼化，其生产的低硫燃料油主要供应中石化燃料油海南公司作为保税船加油的主要资源，年度生产能力在100万吨，目前月度产量5万吨水平。

当地具备保税船供油业务的企业有中石化燃料油公司和中石化中海下属海南国盛，目前主要的业务量集中在中石化燃料油海南公司。海南国盛年度加注量不足万吨。

 A公司/B公司

企业优势：主要经营原油、成品油和化工品的装卸、储存、中转、分拨、保税等业务。是海南省当前最大的单体石油储备库。码头及仓储从建立起，保持了无事故发生的良好记录。

客户群体：以国际、国内大型贸易商、周边企业为主要客户群体。地址位置优越，可停靠船只范围广泛。

码头简介： 1个30万吨级油码头泊位（可靠泊8万吨级～30万吨级油船）、1个5万吨级油码头泊位（可靠泊3千吨～5万吨级油船），设计年通过能力2,400万吨，是海南省唯一的30万吨级公共油品码头。公司未来计划新建包括3万吨在内的多个码头，已经通过审批。

仓储简介：原址拥有120万立方米原油储罐（12台10万立方米储罐）和12万立方米成品油储罐（2台5万立方米储罐、1台2万立方米储罐），占地800亩。

企业发展：当前已经申请了保税船供油资质，希望往下游发展，也在积极拓展化工类型客户，在储罐利用率上有新的突破。仓储设计灵活，也可根据后续客户的需求再建新的储罐类型。

 C公司

企业优势：燃料油公司船供油业务服务网点实现了中国港口的全覆盖，海外网点遍及全球五大洲50多个主要港口；国内现有零售加油站网点36座，其中水上29座，陆上7座；在用燃料油库容171万立方米，在用配送船只118艘。“十四五”期间，公司积极部署全球网络市场，力争实现在中国船供油市场具有主导力，在“一带一路”沿线主要港口具有掌控力，在全球主要货运枢纽港口具备竞争力。

核心业务版块： 国内外航行船舶低硫油供应、海事综合补给服务、易捷国际跨境电商、港区/工业园区LNG及氢能等新能源业务。

发展目标： 2021年海南公司月度保税船燃加油量在1-2万吨水平，2021年的年度目标为20万吨总量。

D公司/D公司

企业优势：毗邻北部湾，拥有天然的深水良港和避风港，位于新加坡-香港-上海-大阪国际海运主航线上，地理和海运条件优越。海南炼化同时享受保税港区、国家级开发区和经济特区的全部优惠政策。

原油采购情况：海南炼化以加工进口原油为主，原油主要来自中东、西非、南美。加工过的油种有40多种，在原油采购上，会根据炼厂自身需求向总部提要求，由集团公司统一采购。

产品供应情况：主要生产和销售各种规格的汽油、柴油、航空煤油、石脑油、苯、液化气、燃料油、聚丙烯、苯乙烯等石油化工产品。成品油的销售量占80%以上。目前炼厂成品油流向，三分之一出口，三分之一在省内销售，三分之一流入华南、西南地区。汽柴油在北海上岸后，可通过中石化管线，直接向西南地区输送。

公司从2006年9月开始国际贸易，出口产品全部采用国际标准，汽油、柴油、航空煤油、车用液化气、硫磺、MTBE等产品出口销往东南亚、香港、澳门等多个国家和地区。

仓储及码头情况：自备的深水码头位于洋浦神头港区，拥有包括30万吨级原油、10万吨级成品油在内的泊位5座，年吞吐能力超过2500万吨。拥有110万立方米的原油和超过70万立方米成品、半成品储存能力及相应的输转设施。中石化商储海南分公司共有255立方米的商业仓储能力，以原油和成品油为主。

2019年10月30日，中石化集团石油商业储备有限公司的洋浦原油保税仓库经过上海国际能源交易中心批准，成为海南省首个期货原油交割库。交割库核定库容为100万立方米，启用40万立方米。

2020年4月10日，13万吨的期货保税交割原油入库。2020年8月份，在开发区海关的监管下，海南省首批期货原油实物正式交割出库。开发区海关优化保税监管和检验监管模式，采取抽样和重量鉴定后即可提离入库、“集中检验、分批核销”监管模式，保障了海南期货保税原油完成交割。目前交割库无期货仓单，以商业仓储为主。

D公司

仓储能力：洋浦成品油库205万立方米。香港青衣油库，库容37万立方米，泊位11个。储罐34个，为香港最大单体油库 。柴湾油库，库容4500立方米，为港岛唯一油库。

其他资产：香港公司油气站54座 遍布港岛、九龙、新界各区约占香港油站总数25%，新加坡3座加油站。船舶11艘，总运力18.2万吨。其中远洋船运力17.3万吨，可运输燃料油、汽柴油、航煤的船舶各1艘，石油气远洋船2艘。

海南公司经营模式：D公司于2010年7月在洋浦注册成立,注册资企446亿美元, 总投资40亿元人民币。公司经营模式：

1.仓储经营。经营品种包括汽油、柴油、航空煤油和燃料油四大类油品;油品来源包括中国石化自产资源和国际市场采购资源,油品流向辐射香港、新加坡、越南、菲律宾澳洲等亚太地区及欧洲等市场。

2.成品油批发经营（大区内贸结算)。经营品种包括汽油和柴油。

3.离岸贸易。经营品种包括汽油、柴油、航空煤油和燃料油四类油品。海南公司拥有多种轻营资质,主要包括港口经营资质、国内成品油仓储及批发经营资质、保税油仓储资质、出口油品监管存储资质等。

整体布局：公司洋浦油库于2013年11月建成投营，库容205万立方米，其中燃料油58万、柴油62万、航空煤油43万、汽油42万立方米。自配套码头于2019年3月投用，现有泊位4个，其中10万吨级1个，5万吨级2个，1万吨级1个。

主要特点：

1.某油库是当前亚洲规模最大、品种最全的成品油库,配套码头荣获2020—2021年度“中家优质工程奖”。油库具备“大进大出、快进快出、多品种多泊位可时作业"的特点及优势。

2.油库白动化水平较高,采用集散控制系统( DcS )、油品移动白动化系统( MA )采集油库储运和码头装卸数据,装卸作业实现自动控制,系统性他达到国际一流水平。

3.洋浦油库具有完善的环保设施,除常规的溢油监测等设施外,公司还配备了采用“冷凝+吸附”工艺、国内最大处理量(2300m3/h)的汽油装船油气回收设施,保证了 VOCs 达标排放。

4.具备多种油品调和手段，可根据经营要求，采用调和器调合、倒罐调合、管道混合器调和等方法,调和出不同的燃料油、柴油、汽油牌号,更好的满足市场需要。

制度创新：2019年7月、11月“两仓合一”“不同税号油品混兑调和”政策相继落地实施，均为全国首创。现有“两仓合一”储罐20个，库容92万方。混兑调和业务自2019年开展至今共计业务约65.96万吨。2021年前三季度27.78万吨。

经营规划：低硫船燃加注业务，打造环北部湾地区重要的海上油品供应基地。申请设立低硫燃料油期货指定交割库，积极向上期国际能源中心申请，争取成为华南地区首家期货交割库，提升洋浦油库品牌影响力。

政策方面：洋浦作为海南自贸港建设先行区、示范区，是全省高质量发展的增长极。为在洋浦逐步形成国际一流的营商环境。在洋浦保税港区率先实行“一线”放开、“二线”管住的进出口管理制度；实行国际船舶登记制度、境内建造从事国际运输的船舶出口退税、内外贸同船运输船舶加注保税燃料油和启运港退税等4项航运政策。日前，已签订首单价值4.54亿元国际船舶的融资租赁业务，完成了2艘国际船舶注册登记；完成了内外贸同船运输船舶加注保税燃料油2单操作测试；主动对接省地方金融监管局等部门，在洋浦保税港区试点新型国际贸易业态，将在洋浦设立新型离岸国际贸易先行区。

地理位置：地处海南西北部洋浦半岛，位于泛北部湾中心地带，是连接大中华地区和东南亚国家的关键节点，是中南半岛货物经海上运输进入中国大陆的必经之地，可以直接辐射环北部湾、东南亚两大市场，是“一带一路”重要支点。洋浦与周边国家和地区20多个港口直线距离不超过200海里，也是中东和非洲油气资源进入中国的第一个石化产业基地。

产业发展：千万吨炼油、160万吨对二甲苯，210万吨精对苯二甲酸、150万吨聚对苯二甲酸乙二醇酯等大型石化项目陆续竣工投产，芳烃产业链关键节点项目逐一打通，并正在建设100万吨乙烯项目，石化产业发展迈上新台阶。油气储备能力超千万方，成为我国目前第二大的商业石油储备基地。港航产业取得新突破，初步形成以洋浦港为国际中转港的航线框架，已开通内外贸航线29条，内贸航线连通北部湾、长三角、珠三角华北、东北等国内沿海港口；外贸航线连通越南、新加坡、马来西亚、缅甸等国家，实现东南亚国家主要港口全覆盖。

 发展方向：分阶段建设自由港政策和制度体系，加快探索建设中国特色自由贸易港进程新的重大历史机遇下的展定位。

国际陆海贸易新通道航运枢纽：分发挥洋浦区位优势，先行先试航运业开放政策，将洋浦建设成为我国环北部湾地区航运枢纽，“一带一路”重要支点。

大宗商品集散交易基地:展以能源、化工原料为主的大宗商品集散交易，设立国际能源交易中心，扩大国家在大宗商品国际市场的话语权和影响力，保障国家能源安全。

国家离岸贸易中心:托“一带一路”沿线国家原材料、劳动力等优势，设立离岸贸易试验区、探索实施国际自由港投资、贸易、金融、税收等领域相关政策，推动“中国制造”从“一带一路”走向全球。新型离岸贸易业务正有序推进。

先进制造业基地:面扩大制造业对外开放，加快医疗装备、互联网装备、智能装备、海工装备等高端制造业发展，将洋浦建设成为具有影响力的先进制造定基地。