最近小红薯有很多朋友在评论区问的一些问题，让我觉得有一点匪夷所思。比如我说看储能，结果有问电力的，有问固态的，还有问光伏的，有些甚至连公司干啥主营业务的都不清楚，这里给这些朋友做一下基本的科普把。
来到这个市场，每个人都面临两个问题：买哪个行业，买行业里哪些公司。
首先，我们聊一聊，如何选择行业。俗话说，女怕嫁错郎、男怕选错行，我们选择行业也一样，选错了，可能是深渊，选对了，那就扶摇直上。
对于行业选择，必须把握一个原则：一定是景气度向上，这个是最重要也是最核心的。
什么是景气度向上? 说直白一点，就是行业在相对较长的一段时间存在供需缺口，需求大于供给。
为什么这是核心原则?我用最简单的数学公式告诉大家，大家知道公司的市值计算方式是
市值= 净利润*估值（pe）
pe这里我们今天不谈（因为pe涉及因素比较多），我们假设pe是固定的。
那么公司市值的增长必须来源于净利润的提升，而
净利润= (公司产品销量*公司产品销售价格) - 生产成本
其中生产成本=原材料成本+设备折旧成本+销售成本+人力成本等等
假设一段时间内生产成本没有特别的波动的情况下，一家公司如果净利润要大幅增长，那必然是 (公司产品销量*公司产品销量价格) 出现大幅增长。
而 (公司产品销量*公司产品销量价格) 出现大幅增长，那要么是销量大幅增长、价格不变（也即量增价稳），要么销售价格大幅上涨（量平价增），或者两者一起上涨（量价齐升）。
那么什么样的行业容易出现上述3种情况?那必然是景气度向上，行业存在供需缺口，要么需求大爆发，要么需求基本不变的情况下、供给存在严重缺口。这个道理应该很简单也很容易理解。
而供给过剩，供给大于需求的时候，一般会发生什么现象?那必然是价格战，因为大家都想活下去，价格战必然会吞噬利润。业绩还谈什么增长?
所以景气度向上是行业选择的最核心因素，对于供给大于需求的行业，我从来不碰。
那么除了景气度之外，还有其他因素吗?当然有，比如行业空间、行业是否容易受政策影响、行业是否是全球性产业?
如果一个行业是全球性产业，且景气度向上，这个是最理想的，为什么?
一个全球性行业，意味着空间大、不容易受政策影响，因为大家都不想技术落后，比如19年电动车行业，全球性的趋势，国外有特斯拉，国内有比亚迪、理想这些。再比如最近几年发展的AI，国外有英伟达，国内相关产业链诞生了很多高速发展的公司（比如易中天等）。所以，当有多个行业摆在你面前选择的时候，优选景气度向上的全球性行业。
有些行业国内被强制管制，比如粮食、种植等，它的价格能大幅上涨吗?基本不大可能，所以也决定了这些行业不大可能出现牛股，有那也基本是短期情绪炒作，业绩很难大幅增长。
那如何知道一个行业景气度向上呢? 这个最简单最直接的，看机构研报，或者行业协会的数据，如果不好查，这里不建议问大模型，现在网上各种小作文，大模型没有能力判断它抓取的这些信息的真伪。
今天先聊这么多，下次讲一讲，如何分析一个行业的上下游关系以及产业链传导关系。
