2025新能源行业年度报告:政策引领模式变革,市场驱动技术进步

INEW · 观察

当中国新型储能累计装机在2025年突破1亿千瓦大关，占全球总装机40%以上的同时，中国新能源汽车单月零售渗透率在12月首次突破60%。这两个看似独立的数字，共同标记了中国能源体系一场静默而深刻的革命——电力系统与交通系统正以前所未有的速度协同转型。

2025年，储能行业告别了持续五年的“强制配储”政策依赖，真正迈入市场化运营的新纪元；新能源汽车则完成了从“政策驱动”到“市场主导”的历史性跨越，全年零售规模超1380万辆。本文基于武汉新能源研究院的行业观察，整合年度关键信息，深度解析这两大领域的进展、联动与未来。

2025年是中国储能行业的分水岭。根据国家能源局数据，截至9月底，中国新型储能装机规模已超过1亿千瓦（100GW）。这一数字意味着“十四五”期间的新型储能装机量，较“十三五”实现了惊人的32倍增长。

图源.中关村储能产业技术联盟、智研咨询整理

全球格局因此重塑：中国、欧洲和美国占据了全球储能约90% 的市场份额，其中中国市场规模占比高达50%-60%，稳居世界第一。仅从电池环节看，2025年前三季度全球储能电芯累计出货410.45GWh，同比增长98.5%，其中前十名企业均为中国企业，合计市占率达到89.9%。

2025年初，国家发改委出台的136号文明确取消了新能源项目强制配储要求。这一转变非但没有冷却市场，反而激发了真实需求。政策逻辑从“行政配置指标”转向“能源资产价值发现”，储能从新能源的“附属成本”转变为可独立参与市场交易的基建型资产。

配套政策体系迅速完善：绿电直连政策（发改能源〔2025〕650号）允许新能源发电通过专线直供用户，储能成为优化经济性的关键手段；虚拟电厂指导意见（发改能源〔2025〕357号）则赋予分布式储能参与电力市场交易的主体地位。储能项目的盈利模式，从单一的价差套利，扩展至参与现货市场、辅助服务、容量补偿等多渠道收益。

技术路线上，2025年呈现“一超多强”的格局：

◉ 磷酸铁锂电池仍是绝对主力，在国内新增新型储能装机中占比高达91%。技术迭代聚焦于大容量电芯，从280Ah向314Ah、500+Ah演进，系统能量密度不断提升，2025年源网侧系统中标均价已降至0.44元/Wh，三年内降幅达71%。

图源.中关村储能产业技术联盟、智研咨询整理

应用场景的结构发生了根本性变化。截至2024年底的数据显示：

◉ 独立储能/共享储能装机规模占总装机约46%

◉ 新能源配建储能占比约42%

◉ 用户侧储能占比显著收缩

图源.《中国新型储能发展报告（2025）》

独立储能的崛起标志着行业价值的重估——储能不再是“配建”的被动角色，而是作为电网的主动调节资源和灵活性资产，通过市场化交易实现其全生命周期价值。

更值得关注的是，构网型储能在2025年迎来爆发，新增装机达4.57GW/15.33GWh，接近2024年总量的两倍。它能够像传统发电机一样，主动为电网提供电压和频率支撑，这对于新能源高渗透率地区的电网稳定至关重要。

储能产业链在2025年竞争加剧，格局日益清晰，主要呈现三类参与者：

◉ 专业系统集成商：如海博思创、中车株洲所等，凭借对电力系统的深刻理解和定制化解决方案能力占据优势。海博思创2023年储能系统收入达69.27亿元，近三年年均增长率超225%。

◉ 电池制造商：以宁德时代、比亚迪、亿纬锂能为代表，凭借电芯核心技术向下游集成延伸。2024年前五大企业出货量合计占比达74%，其中宁德时代全球市占率近四成。

◉ PCS及电力设备厂商：如阳光电源、华为数字能源、科华数据等，从电力电子侧切入。阳光电源2023年储能系统营收178.01亿元，同比增长75.8%，其全球化布局尤为突出。

我国新能源汽车连续11年位居全球第一。2025年，在政策利好、供给丰富和基础设施持续改善等多重因素共同作用下，新能源汽车持续增长，产销量突破1600万辆。

图源.中国石油报

2025年，新能源汽车产销分别完成1662.6万辆和1649万辆，同比分别增长29%和28.2%，新能源汽车新车销量达到汽车新车总销量的47.9%，较去年同期提高7个百分点。

市场竞争呈现鲜明的“分化”与“集中”特征：

◉ 头部自主品牌断层领先：比亚迪全年销量突破460万辆，包揽国内车企、品牌及全球新能源车市场三项销量冠军；吉利汽车新能源销量达168.78万辆，同比增长90%。

◉ 新势力阵营剧烈洗牌：零跑汽车以59.66万辆的年交付量成为新势力销冠；鸿蒙智行（华为系）全年交付58.91万辆；而理想汽车是主流新势力中唯一销量同比下滑的品牌。全年至少有7家车企面临淘汰，市场出清加速。

◉ 渗透率差距悬殊：自主品牌新能源车零售渗透率长期维持在50%以上，11月达79.6%，远超豪华品牌的32.9%和合资品牌的6.8%。

2025年的技术突破集中在两个维度：

◉ 能源补充效率：超快充成为主流方向。比亚迪发布1000伏高压平台及全液冷兆瓦闪充终端；巨湾技研实现“充电6分钟，续航增加80%”，且成本仅比普通快充电池高5%-8%。

◉ 智能驾驶等级：政策取得历史性突破。四部门联合发布通知，向长安深蓝SL03、极狐阿尔法S5颁发L3级有条件自动驾驶车辆准入许可，在全球范围内首次明确了系统激活状态下的事故责任主体（车企及供应商），为高级别自动驾驶商业化扫清了法律障碍。

新能源汽车出口成为核心增长极。2025年1-11月，全国新能源汽车出口量达231.5万辆，同比增长1倍，占汽车总出口量超三分之一。出海模式也在升级，从单纯的整车出口，转向本地化生产、技术合作和长期战略协议，以应对贸易壁垒和政策不确定性。

图源.中汽协会数据

储能与新能源汽车并非孤立发展，二者通过电池技术和能源管理形成了深度的产业协同与循环。

新能源汽车的规模化极大地推动了动力电池技术进步和成本下降，这些成果直接外溢至储能领域。2025年，储能型锂离子电池产量达2.6亿千瓦时，占锂离子电池总产量的22%，且连续三年提升。两者共享技术创新，如大电芯、CTP/无模组结构等，共同摊薄研发与制造成本。

图源.《中国新型储能发展报告（2025）》

随着“光储充放”一体化充电站、换电站的推广，新能源汽车与储能的结合点日益增多。新能源汽车的电池包，在特定场景下可被视为分布式储能单元，通过虚拟电厂（VPP） 聚合，参与电网调节。2025年VPP政策明确设定到2030年形成5000万千瓦调节能力的目标，为车网互动创造了市场空间。

动力电池的梯次利用为储能提供了潜在的、成本更低的电池来源。尽管当前该市场尚未完全成熟，但2025年已有技术尝试通过电芯级开关控制，使梯次电池寿命延长30%，容量衰减降低50%。同时，强制性的《电动汽车用动力蓄电池安全要求》（GB38031-2025）将“不起火、不爆炸”纳入标准，提升了整个生命周期的安全基准。

当前储能的挑战已从“建不建”转向“用不用得好”。随着强制配储取消，真实调用率和全生命周期内部收益率（IRR）成为衡量项目成败的新维度。行业面临的核心挑战更加具体：

◉安全警钟长鸣：2025年，全球仍报告了近30起储能安全事故。热失控风险是悬在行业头上的“达摩克利斯之剑”。即将实施的GB/T 42288-2022《电化学储能电站安全规程》 强制标准，对消防、电气安全提出了更严苛的要求，预计将淘汰一批不符合标准的中小产能。

◉盈利模式稳定性：尽管收益渠道多元化，但现货市场价格波动剧烈，辅助服务市场规则仍在完善，储能项目的收益存在不确定性。如何通过金融工具（如期权合约）设计风险对冲机制，是行业下一步必须解决的课题。

◉技术可靠性验证：钠离子、液流电池等新技术虽已示范，但其长达20年的使用寿命和可靠性仍需时间验证。大规模集成下的效率衰减、运维成本是隐藏的挑战。

当渗透率突破60%，市场从增量竞争转向存量竞争，行业面临：

◉ 利润与规模的平衡：激烈价格战挤压企业利润，并将压力传导至全供应链。

◉ 核心技术攻坚：在全固态电池、高端车规芯片等领域，仍与国际领先水平存在差距。

◉ 全球化深度：出口量猛增，但本地化生产、售后服务网络建设和品牌文化认同仍需时间。

展望“十五五”，新能源行业的核心逻辑将是“结构判断力”。政策不再创造需求，而是为市场机制搭建舞台。企业竞争力将取决于：

◉ 是否选对细分赛道：是聚焦电网侧大储，还是深耕工商业储能，或是布局户用与虚拟电厂？不同赛道对技术、资金、运营能力的要求截然不同。

◉ 是否具备电力系统思维：能否理解电力交易机制、辅助服务规则和用户负荷特性？这决定了项目能否在20年生命周期内持续盈利。

◉ 能否实现技术持续迭代：在锂电之外，是否在钠电、液流等下一代技术上有储备？同时，AI与数字化将成为标配，用于电池健康预测、智能运维和交易策略优化。

同时，两大领域的融合将加深。新能源汽车作为移动的储能终端和数据节点，与新型电力系统的互动将催生全新的商业模式与能源服务形态。

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武汉新能源研究院成立于2016年7月，由武汉市人民政府与华中科技大学联合共建，是集技术研发、成果转化、创业服务功能于一体的高能级创新平台。能源院依托华中科技大学顶尖学科优势、武汉市政策与市场资源，以及新能源地标建筑“马蹄莲”大楼的辐射效应，深度整合全球新能源领域的人才、技术与资本，聚焦新型储能、电力系统、智慧能源、能源电子四大产业方向。截至目前，已累计孵化培育科技企业百余家，推动多项技术成果产业化，成为引领区域新能源产业集群高质量发展的核心引擎。