【行业观察】谁为中国养老买单谁为中国养老暂时没有确定的答案。若政策调整朝向个体，那么就应该赋予个体相应的权利；若政策调整朝向国家，那么国家就应该承担起更大的责任。 图片来源：觅知网 中国的老龄化日趋明显。北京大学的曾毅教授曾预测中国老龄人口峰值将在2030年出现，而这对目前的社会保障体系将产生巨大的冲击。中国当下的社会保障体系是现收现支统筹安排，一旦出现人口结构倒挂，即老年退休人数超过工作人数，将会出现巨大的养老缺口，养老负担会进一步加剧。 目前，中国已经接近3个在职职工供养1个退休老人的情况，并且由于区域不平衡，在东三省已经出现了少于2个在职职工供养1个老人的情况。鉴于目前的缺口越来越大，而人口结构倒挂的压力在持续增大，如何应对社保危机？谁来为中国养老买单，成为大家热议的话题。 第一种极端方案是个人自己养老。从社保体系调整角度来看，是将目前的企业统筹部分直接划给个人，个人可以随时决定停止支付、接续或转移等。但这种方案的交易成本很高，而且从现实行政能力角度来看也不实际。 第二种方案是推迟退休年龄，让原本应该退休的职工为自己再工作几年，一来该职工可以继续上缴纳社保，二来也减少了该职工原本需要负担的年限，两相合计能极大缓解社保的压力。这一方案的问题在于造成代际之间不公平。 第三种方案是国企利润用于养老。国有企业是全民所有制，而企业发展以及获得的利润却从来没有向所有者有所交待，因此不妨考虑再个人账户与社会统筹结合的情况下，让部分国有利润去充实养老金缺口。 图片来源：觅知网 后来经济学家提出了更实际的建议，将这部分还没有充实到养老金账户的资金，变成养老金在国有企业的股份，继续支持国有企业并以股份取得相应的收益，称之为“以国有股充养老金”方案。 这一方案的问题是如何保证国有企业都具有盈利的前景，而大部分国有企业取得良好业绩多半是因为政企不分的地位，从而占据垄断位置而获益。随着国有企业改革的进一步发展，市场竞争加剧，国企不一定能持续获利。 但光顾着填缺口的思路容易忽略另一个更重要的东西，就是提高养老金自身获益的效率。国务院再推动个人账户的现收现支制度与基金制度结合起来，所以就有社保资金入市。通过社保资金入市投资，以获利来不仅填充短期缺口而且减少长期的资金压力。这一方案也是国际通行的一种方案，剩下的问题是如何进行专业的投资以获得足够的利润。 图片来源：觅知网 然而就在2025年年底，由澎湃新闻联合中国邮政储蓄银行最新发布的《国民养老需求趋势调研报告》中提到的，中国国民养老的观念和趋势正在悄悄的发生变化：报告调研了1960-2010年出生的群体，共回收样本2564份，其中有效样本2427份，样本覆盖了各地区、各年龄阶段，数据显示，当问及受访者“您是否考虑过自己的养老问题”时，仅有5.44%的受访者表示完全没有想过。 伴随着经济民生与医疗条件的改善，每一个国民如何规划老年生活，怎么过好退休日子，怎么从容应对老龄社会和长寿时间的到来，都是必须要面对的人生新课题。这也在无形中推动国民养老的普遍化、年轻化，养老需求呈现多元化发展的新趋势。 图片来源：澎湃新闻app 从样本数据来看，仅有5%的受访者没有考虑过养老，而与之相对应的受访者超9成想过自己的养老生活，甚至有44.58%的受访者有过相关规划。分年龄阶段来看，25岁及以下的年轻人，想过或规划养老的比例虽然比其他年龄阶段略低，但也接近9成。 进一步追问，有养老意识的受访者最早何时开始关注养老，发现大家琢磨养老的年纪，一代比一代更早。 拆解不同成因对应的核心年龄群体发现，不同年龄阶段人群的养老考量各有侧重。中年人有近忧，年轻人也有远虑。00后年轻人大多数是被“养老与退休生活”的话题围绕，被迫成为关注的对象群体，而中年人、老年人则认为自己身体已到年纪，实实在在感受到考虑养老的必要性。 图片来源：澎湃新闻app 进一步聚焦30-55岁需要为老年阶段切实准备的群体（以下简称“备老人群”），围绕其养老相关议题展开，了解他们的核心养老需求。从调研数据来看，“养老不离家”是备老人群的理想养老生活状态，紧随其后的是机构养老和社区养老服务。 然而，备老人群对养老的关注，落到规划上却有点滞后。在有养老考虑的群体里，近3成人的养老规划进展，还停留在前期信息了解阶段。随着年龄增长，越是临近退休的人群，其养老准备往往越充分。 对此，在前面由《财经》报道的未来养老是个人、国有企业还是国家方向的选择上，按照之间已经出台的养老新政策看：早在多年前，我国就在探索养老相关金融产品，养老金融作为第三支柱的支撑，以其较低参与的门槛，灵活参与的方式，成为大众养老的的重要方式之一。 以个人养老金为例，备老人群一方面希望能扩大可投资产品的覆盖范围，满足多元化配置需求；另一方面除了日后养老保障外，大家普遍关心的是当下对自己的切身利益，如税收减免，特定场景下的提前支取等。 我们已经正式迈入养老时代，无论是选择什么样的养老生活，都最终需要经济的支撑，因此，我们要在现有政策下，选择适合自己的养老方式，让社区养老和智慧居家养老服务走进千家万户。 信息来源： 《财经》李华芳｜文 《澎湃新闻》美数课 部分图片来自：觅知网·侵权请告知 必删
