? Monday – Toll Brothers
? 美国豪宅建商龙头
看点：
• 房贷利率 2025 Q4 是否下降 → 会直接影响 2026 订单指引
• 新订单量 & 取消率
• 毛利率是否维持在高位（豪宅毛利通常不错）
• 指标：Backlog（未交付订单）
如果说“看到需求回暖”，通常房地产股会带动涨。
如果利率预期下调，他们给好指引 → 可能大涨。
? Wednesday – Oracle
☁️ 云服务 + AI Infra 的老巨头
看点：
• 云（OCI）增长率是否大于20%
• 跟 NVIDIA / Cohere / OpenAI 相关的 AI 订单有没有更新
• Cerner 医疗云是否拖累利润
Oracle 现在纯靠 “AI 需求爆发” 这个故事支撑股价。
只要 AI 云订单继续增，股价通常稳。
? Wednesday – Adobe
? 内容创作+AI 的王者（Firefly）
重点：
• Firefly/生成式AI功能是否带动订阅增长
• Digital Media ARR 增速
• 新 AI 订阅是否 monetization 成功
• 对 Figma 被 block 后的影响（通常市场已不太关心）
? Wednesday – Synopsys
? AI 芯片的“卖水人” → EDA 设计工具龙头
看点：
• EDA（电子设计自动化）增长继续保持双位数
• AI 相关芯片公司需求是否爆发
• SaaS 订阅模式转换进度
? Thursday – Broadcom (AVGO)
? AI + 半导体 + VMware 整合的大巨无霸
重点：
• AI accelerator / networking 增速（是否 20–30%+）
• VMware 整合情况
• 毛利率是否维持在 70% 左右
• 回购 & 分红指引
AVGO 股价现在完全靠 AI networking 的故事与 VMware synergy。
? Thursday – Costco (COST)
? 最稳健的消费股之一
重点：
• 可比门店销售（Same-store sales）
• 会员续费（renewal rate）
• 会员费涨价是否有更新（这是最关键）
• 电商增长（COST 正在发力 online）
? 美国豪宅建商龙头
看点：
• 房贷利率 2025 Q4 是否下降 → 会直接影响 2026 订单指引
• 新订单量 & 取消率
• 毛利率是否维持在高位（豪宅毛利通常不错）
• 指标：Backlog（未交付订单）
如果说“看到需求回暖”，通常房地产股会带动涨。
如果利率预期下调，他们给好指引 → 可能大涨。
? Wednesday – Oracle
☁️ 云服务 + AI Infra 的老巨头
看点：
• 云（OCI）增长率是否大于20%
• 跟 NVIDIA / Cohere / OpenAI 相关的 AI 订单有没有更新
• Cerner 医疗云是否拖累利润
Oracle 现在纯靠 “AI 需求爆发” 这个故事支撑股价。
只要 AI 云订单继续增，股价通常稳。
? Wednesday – Adobe
? 内容创作+AI 的王者（Firefly）
重点：
• Firefly/生成式AI功能是否带动订阅增长
• Digital Media ARR 增速
• 新 AI 订阅是否 monetization 成功
• 对 Figma 被 block 后的影响（通常市场已不太关心）
? Wednesday – Synopsys
? AI 芯片的“卖水人” → EDA 设计工具龙头
看点：
• EDA（电子设计自动化）增长继续保持双位数
• AI 相关芯片公司需求是否爆发
• SaaS 订阅模式转换进度
? Thursday – Broadcom (AVGO)
? AI + 半导体 + VMware 整合的大巨无霸
重点：
• AI accelerator / networking 增速（是否 20–30%+）
• VMware 整合情况
• 毛利率是否维持在 70% 左右
• 回购 & 分红指引
AVGO 股价现在完全靠 AI networking 的故事与 VMware synergy。
? Thursday – Costco (COST)
? 最稳健的消费股之一
重点：
• 可比门店销售（Same-store sales）
• 会员续费（renewal rate）
• 会员费涨价是否有更新（这是最关键）
• 电商增长（COST 正在发力 online）
