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多阅读多积累系列6：光伏行业 60 年，未来何去何从
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? 话题1：光伏行业的4起3落。
从德国再生能源法，到中国的金太阳工程，再到11-13年的双反、标杆电价、531 新政、双碳政策。
? 话题2：光伏行业在不同国家。
1️⃣美国的不同政党背后金主的能源倾向、日本政府需要靠财阀和大企业的政企纠葛、德国的补贴驱动和中国的举G体Z
2️⃣资本市场视角：当前竞争格局过剩
——? 资本市场角度看也是过剩的：光伏企业在资本市场的市值占比约为2-3%，而再融资占比却高达7-8%。从市场获取的资金过多，导致行业资本过剩，引发激烈的竞争格局，并进一步加剧行业出清。
? 但光伏行业的未来发展空间是明确的
——? 发电量占比：目前，光伏发电量占中国总发电量的4.9%，相比之下，风力发电占8.8%，水电占17%，火电占63%，核电占7%。从这些数据来看，光伏发电还有很大的发展空间。
——? 增量空间：尽管补贴时代已经结束，但降本增效的核心逻辑依然不变。随着技术和效率的不断提升，光伏行业的前景会逐步改善。根据“双碳目标”，到2050年光伏发电装机容量预计达到1万GW，目前还有7k-8k GW的增量空间。
? 话题3：如何实现技术的降成本超过90%
? 光伏不可能三角：便宜、可靠、技术领先
? 话题4：光伏行业的技术路线选择
? 行业领军者与“冠军魔咒”：协鑫：曾是多晶硅时代的王者。隆基：凭借单晶硅、金刚线和单晶炉的设备扩产成为行业领导者。晶科：在转向TOPCon技术路线方面最为积极。
? 话题5：光伏行业的周期性、公司战略选择、投资机会
? 能源转型周期、技术迭代周期、补贴周期、价格周期、贸易壁垒周期
❌ 不同企业的战略选择：高纪凡的毁约事件等
? 行业从过剩到正常，这个过程是如何发生的？出清速度没那么快，价格可能还会往下走一走：1）进一步去刺激需求，去库存、消化产能，大概淘汰落后产能，2-3 年。
? 景气标志：上游多晶硅的紧缺，因为其扩产速度最慢。
#光伏 #播客 #行业 #财经知识 #经济 #科技 #光伏发电 #隆基绿能 #电力 #投资
多阅读多积累系列6：光伏行业 60 年，未来何去何从
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? 话题1：光伏行业的4起3落。
从德国再生能源法，到中国的金太阳工程，再到11-13年的双反、标杆电价、531 新政、双碳政策。
? 话题2：光伏行业在不同国家。
1️⃣美国的不同政党背后金主的能源倾向、日本政府需要靠财阀和大企业的政企纠葛、德国的补贴驱动和中国的举G体Z
2️⃣资本市场视角：当前竞争格局过剩
——? 资本市场角度看也是过剩的：光伏企业在资本市场的市值占比约为2-3%，而再融资占比却高达7-8%。从市场获取的资金过多，导致行业资本过剩，引发激烈的竞争格局，并进一步加剧行业出清。
? 但光伏行业的未来发展空间是明确的
——? 发电量占比：目前，光伏发电量占中国总发电量的4.9%，相比之下，风力发电占8.8%，水电占17%，火电占63%，核电占7%。从这些数据来看，光伏发电还有很大的发展空间。
——? 增量空间：尽管补贴时代已经结束，但降本增效的核心逻辑依然不变。随着技术和效率的不断提升，光伏行业的前景会逐步改善。根据“双碳目标”，到2050年光伏发电装机容量预计达到1万GW，目前还有7k-8k GW的增量空间。
? 话题3：如何实现技术的降成本超过90%
? 光伏不可能三角：便宜、可靠、技术领先
? 话题4：光伏行业的技术路线选择
? 行业领军者与“冠军魔咒”：协鑫：曾是多晶硅时代的王者。隆基：凭借单晶硅、金刚线和单晶炉的设备扩产成为行业领导者。晶科：在转向TOPCon技术路线方面最为积极。
? 话题5：光伏行业的周期性、公司战略选择、投资机会
? 能源转型周期、技术迭代周期、补贴周期、价格周期、贸易壁垒周期
❌ 不同企业的战略选择：高纪凡的毁约事件等
? 行业从过剩到正常，这个过程是如何发生的？出清速度没那么快，价格可能还会往下走一走：1）进一步去刺激需求，去库存、消化产能，大概淘汰落后产能，2-3 年。
? 景气标志：上游多晶硅的紧缺，因为其扩产速度最慢。
#光伏 #播客 #行业 #财经知识 #经济 #科技 #光伏发电 #隆基绿能 #电力 #投资
