英伟达二季度财报,利好有哪些?
2026-08-27 03:48
英伟达二季度财报,利好有哪些?8.26号复盘逻辑 一：日内债模式 半仓或者三分之一均仓 盘中9.40操作11点结束 低位潜伏，拉升目标位置卖出 二：本月转债操作记录（57%） 隔夜：福新转债、奥飞转债 （福新转债开盘拉升0.8走了） （奥飞转债目前亏1.7个点，继续拿，英伟达公布业绩，明天看好算力） 盘中止盈：大中转债1.5、岱美转债0.5、精测转债1、联瑞转债1.3、宙帮转债（做了三次，两次赚钱，一次亏钱，总体赚0.2） 盘中止损：银轮转债0.4 今日隔夜：恒逸转2、天准转债 三：来看今天的大盘行情 今日A股三大指数集体收涨，早盘震荡走高后午后窄幅震荡，深成指、创业板指尾盘略有回落。截至收盘，上证指数涨0.59%，报3912.52点；深证成指涨0.69%，报13841.33点；创业板指涨0.51%，报3414.88点。科创50表现最为亮眼，大涨1.71%报1632.02点。 成交额方面，沪深京三市成交额18222亿元，较前一交易日缩量约223亿元，连续第二个交易日低于2万亿。全市场2946只个股上涨、2448只下跌，涨跌比约1.2:1，涨停56家、跌停仅2家——温和放量下的结构性反弹特征明显。 盘面上，大金融与有色金属双轮驱动，成为今日最强主线。 大金融板块终于爆发，“牛市旗手”发力。 证券板块全天强势，锦龙股份、湘财股份双双涨停。消息面上，已披露半年报的13家上市券商合计营收1549亿元、归母净利润695亿元，整体业绩亮眼。此外，互联金融方向同样活跃。 有色金属板块持续活跃。 铜价续涨逼近历史高点，工业金属方向走强。深中华A放量涨停晋级5连板，成为市场新的高度板；白银有色4天3板，江西铜业、金诚信涨停。黄金概念、有色铜、有色锌等细分方向涨幅居前。 其他题材多点开花。 数字货币概念股楚天龙4连板；造纸板块盘初走强，青山纸业2连板；mRNA肿瘤疫苗合作消息刺激下，生物疫苗股普涨，康希诺20CM涨停；液冷服务器板块康盛股份、豪尔赛2连板；可控核聚变概念全天活跃，百利电气、融发核电、顺钠股份涨停。高位人气股方面，开开实业走出15天8板。 下跌方面，医疗服务与电机板块领跌。 医疗服务板块高开低走，诚达药业跌超5%，康龙化成、博济医药跟跌；CRO概念震荡调整，义翘神州、万邦医药跌幅靠前。电机板块震荡走弱，华瑞股份跌超15%。 消息面上，今日多重利好共振。 央行开展2395亿元7天期逆回购操作，操作利率1.40%；国新办举行“开局起步‘十五五’”系列主题新闻发布会；上海市印发《上海市加快国际贸易中心建设“十五五”规划》；发改委密集推进“六张网”建设、县域消费激活等部署。此外，多家A股上市公司披露2026年上半年业绩，欧科亿归母净利润同比增长47734%。 整体来看，今日市场呈现 “三连阳、双轮驱动、缩量分化” 的格局。沪指连续三日收涨，大金融与有色双主线明确，涨停家数56家、跌停仅2家，短线情绪尚可。但1.82万亿的成交额已连续两日低于2万亿，量能不足意味着场外资金并未大规模入场，午后冲高回落也印证了上攻动能的衰减。 操作上，建议保持耐心、谨慎追高。大金融与有色双主线趋势明确，可适度关注；但缩量背景下板块轮动极快，对于连续大涨的品种不宜盲目追高，耐心等待量能有效放大后的确定性机会。 四：来看今天的转债行情 今日转债指数成交额427.16亿元。全市场共成交可转债中，211只收涨，涨跌比约2:1。早盘指数高开0.22%报493.84点，午盘一度冲高至495.36点、涨幅达0.52%，午后略有回落，最终收涨0.33%。整体来看，今日转债市场情绪延续了昨日的回暖态势，赚钱效应温和扩散。 新债方面，今日最大看点当属先锋转债（123281）上市首日飙涨57.30%，达到可转债上市首日涨幅上限。先锋转债开盘即大涨30%，触发盘中临时停牌，自9时25分起暂停交易，直至14时57分恢复。收盘报157.300元，涨57.30%。新债首日57%的涨幅已成近期常态——年内可转债首日超七成触及涨幅上限，但首日暴涨后次日往往面临回调压力，追高仍需谨慎。 存量转债方面，涨幅榜上分化明显。 合金转债涨7.51%（正股电工合金涨5.82%），金诚转债涨6.52%，金25转债涨4.33%，岱美转债涨3.54%。精测转2在午盘时以3.73%的涨幅位列涨幅前五。 跌幅榜上，万讯转债大跌3.26%领跌全场。盛德转债跌2.80%，国微转债跌2.31%，平煤转债跌2.14%，奥飞转债跌2.02%。恒逸转2继续承压，午盘已下跌2.26%。 事件方面，今日多个关键节点集中兑现： 强赎方面：春23转债自今日起正式停止交易。春秋电子发布第六次及第七次赎回提示性公告，春23转债最后转股日为8月28日（仅剩2个交易日），赎回价格100.686元/张。目前春23转债价格约183元，若持有至被强制赎回，每张将亏损超80元。 万讯转债今日正式公告强赎。万讯自控第六届董事会第二十二次会议审议通过《关于提前赎回“万讯转债”的议案》，自2026年8月6日至26日，公司股票已满足连续三十个交易日中至少有十五个交易日的收盘价不低于转股价6.43元/股的130%（即8.36元/股），正式触发强赎条件。具体赎回安排待后续公告。 应流转债最后转股日为8月27日（仅剩1个交易日），强赎价100.094元/张；恒逸转2已触发强赎，持有人需关注后续赎回安排。 下修方面：百畅转债今日正式提议下修。百川畅银公告，自2026年8月5日至25日，公司股票已出现连续30个交易日中至少有15个交易日的收盘价格低于当期转股价20.40元/股的85%（即17.34元/股），触发下修条款。董事会审议通过提议向下修正转股价格的议案，尚需提交临时股东会审议。金05转债今日公告不下修。 五：英伟达二季度财报披露 北京时间8月27日凌晨，英伟达公布了2027财年第二季度财报。营收922亿美元，同比增长超96%，高于市场预期的917-922亿美元；调整后每股收益2.09美元，同样超预期。业绩本身足够亮眼，但股价盘后一度大跌超7%——“业绩炸裂、股价反跌”的魔咒已连续五个季度上演。 一、为何“超预期”反而跌？ 1. 市场预期早已“抢跑” 本次财报前，分析师一致预期与英伟达自身指引中值差距不足1%——意味着“超预期”几乎已被完全定价。期权市场隐含财报后股价波动约5.4%，对应2800亿美元市值变动，明显低于过去12个季度7.4% 的平均水平。市场对英伟达的业绩已产生“自满情绪”。 2. Q3指引才是真正“大考” 市场共识预期Q3营收已升至1037亿美元。华尔街认为，若Q3指引突破1050亿美元才算“重大惊喜”，达到1100亿美元才是“爆炸性”表现。财报后大跌说明：指引并未达到最乐观预期。 3. 毛利率与成本端承压 英伟达此前给出的毛利率指引约为75%。但财报前夕，因存储芯片等上游成本上涨，搭载英伟达AI芯片的服务器价格已上调超15%——成本压力正在侵蚀利润空间。 4. 七连跌后“卖事实” 财报公布前，英伟达股价刚刚结束连续7个交易日下跌的走势。部分乐观预期已提前入场，财报落地后“卖事实”逻辑触发。 二、对A股及转债的影响 英伟达财报是A股周四盘前最大的全局变量。财报公布前一个交易日，A股英伟达产业链已明显躁动，剑桥科技、东山精密、沪电股份、深南电路、工业富联等多股活跃。CPO指数盘中一度跌超3%，中际旭创等“易中天”个股首当其冲。 财报后盘后大跌超7%，短期对A股AI硬件链（CPO、光模块、存储芯片等）构成情绪压制，需警惕开盘压力。 三、相关转债标的 英伟达链 天准转债 直接标注为英伟达概念 光通信/CPO 华懋转债 光通信产业链 存储芯片 精测转债、微导转债、鼎龙转债 存储芯片设备/材料 AI云服务/算力 奥飞转债 AI算力租赁/云服务 光通信 天脉转债 光通信产业链 明日关注： 1.天准转债 2.奥飞转债 3.恒逸转2 喜欢作者的朋友可以点点关注加星标，系统会优先推荐噢。之后就可以第一时间看到我的文章郑重声明： 本文个人投资日记，不构成任何投资建议！文中所有观点，仅代表个人立场！市场有风险，投资需谨慎！ 留言我要中签，明天必中签，有中签的可以评论区聊聊！