电池:需求强劲+盈利持续改善,全球能源危机下优势凸显。国内动力需求已初步恢复,单车带电量提升超市场预期,叠加出口需求有望寺续超预期,我们预计26年全球动力需求20%+;国内各地容量电价陆续出台,储能需求有望提速,我们预计26年全球储能需求增长75%,锂电26年预计35%增长,27年维持26%增速。需求旺盛带动5-6月排产进一步提升,6月排产新高环比5%,7月初步预示5-10%增长,Q2-Q3旺季来临开启新一轮涨价,电池环节顺利顺价,需求+业绩持续无现。