过去一年，国内 CT 行业正在经历一场前所未有的结构性变革。

整机端，两款国产光子计数 CT 接连获批上市，打破海外企业在超高端赛道的长期垄断；市场端，高端机型采购占比突破五成，行业彻底告别 “增量扩张” 的粗放时代，转向 “量稳价升” 的高质量发展；上游端，CT 球管成为资本集中押注的赛道，液态金属轴承技术接连突破，国产化进程按下加速键。

从整机替代到核心部件突围，从技术跟跑到局部领跑，中国 CT 产业正站在全新的十字路口。

一、整机市场：高端化成为主旋律，国产替代向深水区迈进

中国 CT 市场已正式步入成熟期与结构升级的双重阶段。疫情期间的集中采购透支了部分增量需求，2025 年国内 CT 设备公开采购量有所回落，但行业价值并未缩水 —— 相反，随着设备更新与高端化升级，市场整体呈现出鲜明的 “量稳价升” 特征。

数据显示，2025 年国内 CT 设备采购中位价同比提升超 25%，500 万元以上的高端机型合计占比约 52%，首次成为市场采购主力。这背后是县级医院升级、三甲医院设备迭代的双重驱动，“升维替换” 已成行业共识：大量医院在更新设备时，直接跳过 128 排增强型产品，选择 256/320 排宽体 CT。

国产替代的进程也在向中高端深水区稳步推进。2019 年，国产设备在 64 排及以下 CT 市场的金额占比仅为 44%，128 排及以上高端市场更是只有 6%；到 2025 年，这两个数字已分别攀升至 73% 和 43%。中低端市场国产已占据绝对主导，高端市场也从 “几乎空白” 成长为近半壁江山。

最具标志性的突破发生在超高端赛道。被誉为 “CT 第三次技术革命” 的光子计数 CT，曾长期由西门子等海外企业独家领跑，2025 年，联影医疗 uCT Ultima、东软医疗 NeuViz P10 相继获批上市，全球五大光子计数 CT 厂商中，中国企业已占据两席。前者以 0.2mm 像素探测器实现极致空间分辨率，擅长微小病灶识别；后者搭载 8cm 宽体探测器，在心脏等动态器官成像上优势显著，二者共同实现了国产高端影像从 “替代” 到 “引领” 的关键跨越。

另一条颠覆性技术路线 —— 相控阵 CT 也在 2025 年落地。纳米维景的 “复眼 24” 抛弃了传统 CT 的机械旋转架构，以静态双环阵列 + 电子相控扫描实现 0.08 秒 / 圈的超高速成像，像素量级达到千万级，被业内称为 “CT 领域的新物种”。

二、中低端变局：集采深度洗牌，免临床政策打开新窗口期

与高端市场的技术竞逐不同，中低端 CT 市场正经历集采带来的深度重塑。

2025 年，全国 CT 集采常态化推进，16 排 CT 中标价下探至 60 余万元，32 排不足百万，64 排也进入 200 万元区间。价格下行的同时，采购方对售后服务的要求显著提升：质保期普遍延长至 5 年，县域医共体项目要求后处理软件全面开放，这也让海外 GPS 品牌逐步退出基层集采市场，国产厂商成为绝对主力。

政策端的另一项重要变化，是 64 排及以下常规 CT 被纳入免临床评价目录征求意见稿。这意味着中低端 CT 的注册周期将大幅缩短、研发成本显著降低，既为国产替代进一步松绑，也将加剧赛道的同质化竞争。行业两极分化的趋势将愈发明显：64 排及以下进入低门槛、规模化放量阶段，而 64 排以上高端市场仍维持高技术壁垒，倒逼头部企业向高附加值赛道突围。

对于深耕中低端的企业而言，转型已成为必由之路。行业普遍存在三条转型路径：

•向上研发：向 128 排、光子计数 CT 等高端领域延伸，适合研发实力强、资金充足的头部企业，但技术壁垒高、品牌认知周期长；

•向外出海：依托性价比优势开拓东南亚、非洲等新兴市场，投入成本与竞争压力相对更低，是短期内更稳妥的生存路径；

•转向细分：布局移动 CT、宠物 CT、术中 CT 等垂直场景，以差异化脱离同质化内卷，适合灵活度高的中小企业。

三、上游破局：球管国产化提速，液态金属轴承成核心胜负手

如果说整机的突破是 “面子”，核心零部件的自主可控就是 “里子”。2024-2026 年，CT 赛道的资本热度正显著向上游迁移，近四成融资集中在 CT 球管领域，这颗 CT 设备的 “心脏”，正成为国产医疗影像产业链攻坚的核心战场。

CT 球管占整机成本的 30% 以上，集高真空、高电压、高转速、高热量等技术难点于一身，长期被海外企业垄断。2025 年商务部对原产美国、印度的医用 CT 球管发起反倾销调查，为国产球管创造了宝贵的政策窗口期，国产品牌市场份额稳步提升。与此同时，《CT 用管组件可靠性评价注册审查指导原则》正式发布，行业准入门槛全面提高，加速淘汰技术能力薄弱的企业，推动资源向头部集中。

当前国产球管仍面临四大核心痛点：中低端滚珠轴承球管价格内卷严重、核心部件采购成本高、大三甲医院接受度偏低、整机前装市场渗透率不足。但技术突破的曙光已经出现 —— 液态金属轴承技术正在成为行业迭代的核心方向。

相比传统滚珠轴承，液态金属轴承具备四大优势：散热效率大幅提升，支持连续扫描；可承受更高机架转速，减少运动伪影；使用寿命至少提升一倍；运行完全静音，患者体验更好。长期以来，该技术仅被少数海外企业掌握且不对外售卖，是高端球管最核心的 “卡脖子” 环节。

如今，智束科技、微睿科技等本土企业已先后实现技术突破。智束科技率先攻克液轴技术，产品覆盖主流 64 排 CT 机型，8M 球管已量产，30M 高端单端高压液轴球管也即将推出，2025 年销售额破亿；微睿科技则是国内唯一同时掌握阳极靶盘与液态金属轴承双核心部件工艺的企业，还创新研发出成本仅为钼基液轴 20% 的钢基液轴方案，为球管降本升级开辟了新路径。

按照行业预测，未来 3-5 年国产球管替代节奏将明显加快，市场份额有望提升至 40% 左右；同时高端球管价格将下探至当前的 40%-50%，行业将伴随价格下探、产能出清与技术高端化完成重构。

四、未来趋势：AI 深度融合、专科化创新与售后模式革新

技术迭代之外，CT 行业的创新也在向应用场景与服务模式延伸。

AI 正从 “辅助工具” 变为 CT 设备的核心性能组成部分。尤其是在光子计数 CT 等超高端设备上，AI 不再局限于影像后处理，而是深度嵌入扫描、重建、诊断全流程：智能摆位、智能扫描参数优化、病灶自动识别与结构化报告生成，正在重新定义高端影像设备的竞争壁垒。当硬件架构的潜力挖掘逼近极限，软件与算法将成为下一个主战场。

专科化与形态创新也在拓展 CT 的边界。站立式 CT 打破了传统仰卧位扫描的局限，能揭示重力作用下的生理病理变化，在骨科、康复科等场景具备独特临床价值；放疗大孔径 CT、复合手术室滑轨 CT 等专科机型各自卡位刚需赛道；宠物 CT 则伴随宠物经济崛起，成为增速最快的细分增量市场。

售后服务端，“整体打包托管” 正在替代传统的单次维修模式。从单一设备维保延伸至全院影像设备全周期管理，搭配数字化运维平台，既帮助医院降本减负，也让服务商锁定长期客户。而备件供应链的规范化、共享化，也将成为行业下一步优化的重点。

结语

从 64 排以下的全面替代，到 128 排以上的加速渗透，再到光子计数、相控阵等超高端技术的并跑领跑，中国 CT 产业走过了一条从追赶、追平到局部超越的进阶之路。而球管等核心零部件的接连突破，更意味着产业链自主可控正在从整机层面深入到上游根技术。

前路仍有挑战：高端球管的全面量产、超高端设备的临床普及、海外市场的品牌建设，都需要时间沉淀。但可以确定的是，中国 CT 行业已告别单纯的 “性价比竞争”，正式进入技术与产业链深度比拼的新阶段。下一个五年，谁能在高端技术与上游核心部件上站稳脚跟，谁就将掌握行业的未来话语权。

你认为国产 CT 下一个核心突破点会在哪里？是光子计数 CT 的规模化落地，还是球管全面打入前装市场？欢迎在留言区分享你的观点。