2026.5.21达子财报超预期,AI泡沫什么时候破?
2026-05-21 09:37
2026.5.21达子财报超预期,AI泡沫什么时候破?1.巨头都在快速拥抱AI，抢占基建和流量入口。 google昨天的发布会非常炸裂，全程内容很干。数据非常亮眼。 Gemini 从独立的APP，变成谷歌全产品底层的AI引擎。 如果说Gemini3.5的特点是，更快更强更便宜。 Gemini Omni，Deepmind重磅推出的世界模型应用版本，可以从三维结构开始处理和理解文本，图像和音频。 举个例子，给Gemini Omni一张图片，它可以从不同角度生成16个视频。 一切基于模型对世界物理法则的理解时刻进化。 目前的竞品主要有字节的Freedance。但是Freedance还没有相关的发布会内容。孰优孰劣，还需要时间考验。 这次发布会最重要的一点，就是Agent的全面接管。 媒介是Gemini Spark。它不是一个普通的聊天机器人，你可以把它当成一个24小时为你工作的数字助理，可以随时关联各种数据，不局限于google生态，可以下载在手机上，并且同步在PC或者其他移动端。 谷歌不再只拼模型，而是拼生态+入口+全栈能力。 紧接着是英伟达Q1的财报。四个字：远超预期。 作为AI的基础设施，需求持续强劲，毛利率也高，短期之内，对AI泡沫破裂有预期的小伙伴要失望了。 目前没有数据支撑基本面转向，懂得就不多说了。 再不全面拥抱AI很可能会被时代淘汰。 2.Space X IPO叙事的持续推动。 Space X上市可以说是26年的世界大事之一，也是目前唯一能和AI分庭抗礼抢占资金和关注度的存在。 公司公布出来的去年营收是187亿，目前还是亏损的，但是市场给出来的市值预计是2万亿。 给出这么高的预期，主要是因为马斯克。 马斯克是个神人，随时在金融，资本和实业之间无缝切换。 阳谋无敌，就是想借资本的东风快速发展航天技术，带着全人类上火星。 股票简直是金融史和商业史上最伟大的发明，没有之一。 通过分红权和控制权来完成财富的转移与再分配。 这两项权力让资本心甘情愿义无反顾进来推动技术快速发展，不断迭代创新，把蛋糕不断做大，分到蛋糕的人不断变多，真好。 币圈前段时间也有一些盘子借 Space X的东风发币，但是水花不大。 Space X 今天会公布认购的定价区间和认购的情况，这会对科技板块的情绪和资金虹吸效应产生巨大影响。 3.原油暴跌8.1%。 驱动原油暴跌的主因是地缘谈判的积极信号传出。 凌晨收盘，美股小盘和科技双驱动，标普500上涨1.08%，美债也是全线上涨。 债股同涨，有点通胀缓解的意思。 但是市场当前并没有完全停止对滞涨的担忧，很重要的一个原因，是原油还在100附近。维持这个价格主要是需求崩塌，而不是供给侧改善。 短期影响市场走向的就是今天晚上美联储的FOMC会议。 今年共识是不要指望降息，当前要重点关注缩表节奏与TGA余额指引，若释放鹰派信号，基本上本次股市反弹结束，加密市场的情绪也会受到重创。